UAL SELECCIONA NASDAQ PARA COTIZAR SUS NUEVAS ACCIONES Y ANUNCIA UNA LÍNEA DE CRÉDITO DE SALIDA CONSIDERABLEMENTE SUPERCUBIERTA

La Respuesta a la Oferta de la Línea de Crédito Subraya el Éxito de la Reestructuración y la Competitividad de United

La Compraventa de las Nuevas Acciones de UAL Se Iniciaría a Principios de Febrero

CHICAGO, 24 de enero de 2006 - UAL Corporation, la empresa de cartera cuya subsidiaria primaria es United Airlines, anunció hoy que ha seleccionado a The NASDAQ Stock Market para cotizar su nueva emisión de acciones, que se cotizarán con el símbolo "UAUA" a partir de principios de febrero.

La empresa anunció también que ha recibido una respuesta abrumadoramente positiva a la sindicación bancaria de su línea de crédito de salida por US$3.000 millones, encabezada por JPMorgan Chase y Citigroup Global Markets.

“Nos alegra haber seleccionado NASDAQ para cotizar las nuevas acciones de UAL”, destacó Glenn F. Tilton, presidente del Consejo de Administración y presidente-director general de United. “United ha realizado mejoras fundamentales y sostenibles tanto en sus operaciones como en su estructura de costos y en su estrategia de ingresos. Ya estamos compitiendo de manera acertada con las otras aerolíneas importantes del mercado, pero fortaleceremos esa posición aún más introduciendo mejoras operativas continuas y diferenciándonos en la plaza comercial por nuestra atención a las necesidades de los clientes”.

“La magnífica respuesta brindada a nuestro financiamiento de salida por el consorcio de instituciones de crédito es prueba de lo que United y su personal está logrando”, agregó Tilton. “Cuando consideramos nuestro futuro como empresa cotizada en Bolsa concluimos que NASDAQ era la combinación natural por su amplio cuadro de empresas dinámicas, su modernísima plataforma electrónica de contratación y su énfasis en servicio de primera al cliente”.

“United es una de las marcas de calidad del mundo y ahora está en nueva posición como líder de su industria”, manifestó Robert Greifeld, presidente-director general de NASDAQ. “NASDAQ es la sede de empresas que definen categoría en todas las industrias y nos encanta que United haya decidido sumarse a nuestra plaza. Nos ilusiona servir a United y a sus inversionistas con nuestra experiencia superior en contratación bursátil”

La empresa espera salir formalmente de la bancarrota y comenzar a cotizarse a principios de febrero, pues la semana pasada el Tribunal de Bancarrota de Estados Unidos aprobó su Plan de Reorganización.

Independientemente, United anunció que había recibido más del doble de ofertas de suscripción al capital necesario para apoyar los US$3.000 buscados en financiamiento de salida. El monto se compone de un crédito a plazos por US$2.800 millones y una línea de crédito autorrenovable por US$200 millones. Ante la respuesta recibida, las condiciones de financiamiento mejoraron para reducir el costo de financiamiento de la línea de crédito en 75 puntos base a 375 puntos base sobre LIBOR (London interbank offered rate – tipo de interés ofertado en el mercado interbancario de Londres).

“La respuesta a la sindicación bancaria de nuestra línea de crédito de salida es otro punto importante que confirma la validez de las mejores sostenibles hechas durante nuestra reestructuración”, señaló Jake Brace, vicepresidente ejecutivo y director financiero.

James B. Lee, vicepresidente del Consejo de JPMorgan Chase, declaró: “A medida que United completa su reestructuración, la empresas ha demostrado que es atractiva para una amplia gama de instituciones de crédito. Éste es el financiamiento de salida más grande que se haya recaudado en el mercado de crédito y está supercubierto –un fuerte indicador de la confianza depositada por las instituciones de crédito”.

Dentro de su Plan de Reorganización, UAL Corporation comenzará a emitir hasta 125 millones de acciones ordinarias a principios de febrero. La mayoría de las acciones está destinada a los antiguos acreedores sin aval de la empresa.

Acerca de United
United Airlines opera más de 3.400 vuelos diarios en United, United Express y Ted dirigidos a más de 200 destinos nacionales e internacionales desde sus ejes aeroportuarios de Los Ángeles, San Francisco, Denver, Chicago y Washington, D.C. Con importantes derechos aéreos globales en la región de Asia-Pacífico, Europa y América Latina, United es una de las aerolíneas internacionales más grandes que tienen su sede en Estados Unidos. United es también miembro fundador de la Star Alliance, que provee conexiones a 790 destinos de 138 países del mundo. Los 57,000 empleados de United representan una población que cubre todos los estados de Estados Unidos y muchos países del mundo. Los comunicados de prensa y otra información sobre United pueden consultarse aquí.